Quem nunca pensou em investir e se perguntou: "como calcular o prazo de retorno do investimento" ou "como vou saber quanto de retorno eu vou ter se investir no produto x ou y?"
Antes de começar, queremos reforçar a ideia de que não existe uma verdade absoluta ou uma aplicação perfeita para qualquer pessoa. Já falamos algumas vezes que você precisa analisar o seu perfil de investidor, objetivos e metas de curto, médio e longo prazo para então, montar a sua carteira de investimentos e conseguir ter maior rentabilidade com o seu dinheiro.
Mas, entendemos completamente que a rentabilidade (o quanto seu dinheiro rendeu naquele período) e a lucratividade também são informações que a gente quer saber antes de colocar o dinheiro em algum lugar!
Então resolvemos colocar neste post as principais dúvidas dos nossos clientes para te ajudar, vamos lá?
Bom, se você quer investir, uma das primeiras coisas que você precisa saber é a diferença entre rentabilidade e lucratividade. Embora elas andem bem juntas, não são a mesma coisa e a diferença entre elas também é bem simples de entender:
Valor que a sua aplicação teve de retorno.
Exemplo: se você investiu R$ 200,00 e teve um retorno de R$ 300,00, a rentabilidade do seu investimento foi de 50%. Por que? Você investiu R$ 200,00 e recebeu R$ 300,00. Significa que você ganhou R$ 100,00 (metade do valor total do seu investimento, que são os R$ 200,00).
Como a palavra já diz, é o lucro que você teve com o seu investimento depois de descontar os impostos, taxas e tarifas.
Exemplo: ao aplicar R$ 200,00, você resgatou R$ 300,00 e precisou pagar R$ 20,00 de taxas e impostos. Significa que o seu lucro foi de R$ 80,00.
As taxas mais comuns são: Imposto de Renda (IR), Imposto sobre Operações Financeiras (IOF) e taxas administrativas e de performance. Importante frisar que: os impostos são cobrados pelo governo, e as taxas são cobradas pelas instituições (corretoras, bancos etc.).
Cada tipo de produto é diferente quando falamos em taxas e impostos, existem até mesmo os investimentos que são isentos de impostos e taxas. Para te ajudar a ter um panorama melhor sobre isso, aqui vão os principais tipos de investimentos e os impostos e taxas que estão atrelados a eles:
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CDB (Certificado de Depósito Bancário) e LC (Letras de câmbio): |
IR regressivo e IOF caso o resgate seja feito antes de 30 dias. |
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LCI, LCA, CRI e CRA: |
Isento de taxas e impostos. |
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Tesouro Direto: |
Taxa de Custódia (0,25% ao ano, cobrada a cada 6 meses sobre o total investido), IR regressivo e IOF para resgates feitos em menos de 30 dias. |
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Ações: |
Taxa de corretagem, IR e a taxa de custódia. |
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Fundos de Investimentos: |
IR (regressiva, a menos que seja um fundo de renda variável, nestes casos são cobrados 15% sobre os rendimentos), taxa de administração, taxa de performance e IOF (em casos de fundos DI e de curto prazo). Em alguns casos, pode não existir taxas e impostos. |
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Debêntures: |
Para as debêntures incentivadas, a alíquota é zerada, para as demais modalidades a alíquota é regressiva sobre os rendimentos. |
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Poupança: |
Isenta de taxas e impostos. |
IMPORTANTE:
Depende do investimento, mas via de regra, no momento do resgate, é o que chamamos de Imposto na Fonte. Quando você resgatar o investimento, já acontece o desconto das taxas e impostos envolvidos na operação.
Para os produtos que possuem taxas de corretagem e custódia (e outras que já mencionamos acima), é importante verificar as condições e os prazos de cobrança e as alíquotas. Agora, quando falamos em fundos de investimento, em algumas classes, existe o come-cotas, que corresponde a uma antecipação obrigatória do Imposto de Renda sobre o lucro da aplicação. Essa cobrança é automática e realizada nos meses de maio e novembro.
Parece uma pergunta de resposta óbvia, mas não é!
Antes de tudo, você precisa entender que a gente só consegue calcular de forma antecipada e mais assertiva o possível retorno do nosso investimento em casos de investimentos de renda fixa.
Quando falamos em renda variável, só conseguimos calcular o retorno sobre o investimento após o resgate. Importante salientar, que para os pós-fixados ou renda variável, é possível ter uma previsão com base no mercado atual (principalmente quando falamos no mercado de ações), mas fatores externos podem mudar tudo de um minuto para o outro.
Entender as taxas e impostos que podem incidir sobre o seu investimento irá te ajudar a ter uma base para calcular o retorno do investimento e consequentemente, investir com mais consciência.
O retorno sobre investimento te ajuda a planejar as suas metas e objetivos com base em um resultado, assim, antes mesmo de investir você consegue associar o valor investido ao tempo de retorno do investimento e ter uma visão geral se realmente vale a pena investir aquela quantidade de dinheiro em uma determinada aplicação.
Umas das formas de acompanhar o desempenho de um investimento é o benchmark, que é um índice de referência básica usado por muitos bancos de investimentos. Alguns índices usados como benchmark no mercado hoje, são: taxa do CDI, Selic, índice Bovespa, indicadores de inflação e taxa de câmbio.
Uma boa forma de entender se a rentabilidade do seu investimento é boa, é a boa e velha comparação. Comparar as informações do investimento que você quer fazer com informações de aplicações similares (em questão de riscos e volatilidade).
São muitas informações, a gente sabe! Por isso, com o Sofisa Direto, você conta com a ajuda do Robô de investimento. Ele é exclusivo e te mostra na tela do seu aplicativo as melhores opções de investimento de acordo com o seu perfil e objetivo.
Esperamos que você tenha aprendido bastante com este post e se você tiver alguma dúvida, é só mandar nos comentários. Ficaremos felizes em te ajudar!
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